[Analyse] prochains jours décisifs, surveiller opening range

Analyse chartiste & contexte

NB. Des cycles convergent sur presque tous les marchés autour du 21 octobre jusqu‘au 10 novembre. Le rallye anticipé sur le Dollar est validé. Cela freine l’ascension des indices et surtout de l’or ET devrait permettre la formation d’une baisse potentiellement significative dans un deuxième temps. Pour plus de détails, veuillez consulter cet article.

Les tendances à horizon jour et supérieures sont haussières sur tous les indices… Un premier signal de changement de tendance CT serait une clôture sous ES 1734.5, NQ 3322.25 et FCE 4228.5. Une extension vers les objectifs/résistances NQ 3440-50, ES 1785-90 et FCE 4320-40 ne sont pas à exclure dans les jours qui viennent tant que les tendances restent haussières.

Nous sommes le deuxième jour ouvré du mois, nous surveillons donc l’Opening Range de novembre (OR11) qui sera formé par le range des trois premiers jours. La sortie de ce range devrait ensuite nous donner des indications précieuses pour les prochaines 2-4 semaines.

Le  prochain timing majeur pointe vers un HAUT cette semaine, le 4-8 novembre. Il y a toujours une marge d’erreur d’une semaine sur des cycles aussi longs, il est donc envisageable que certains indices (surtout les plus forts comme le Nasdaq) fassent une ultime vague de hausse pendant la semaine du 11-15 novembre. Tout comme il est envisageable que certains indices aient déjà formé leur top la semaine dernière.

On garde à l’esprit que la formation d’un HAUT crée en général une hausse de volatilité et des divergences entre les indices.

Moment propice à la prise d’au moins 50% des bénéfices sur les expositions acheteuse moyen/long terme (1 à 12 mois) sur les actions/indices, si la tendance CT change (voir niveaux ci-dessus) on pourra sortir le reste.

Les traders courts terme doivent avoir pris la quasi-totalité des bénéfices sur les longs et peuvent commencer à faire des plans pour shorter, pour ma part j’attends un signal type Reversal ou la sortie par le bas d’OR11.

En intraday on continue de suivre la tendance pour l’instant, mais on s’autorise quelques opérations en contre tendance sous les résistances (voir détail ci-dessous).

Stratégie CAC40 future

Intraday :     Achat > 4222 (mais short contre-tendance envisageable)
Swing :            attente de signaux pour short cette semaine

On surveille la zone pivot à 4279-75… Au-dessus nous sommes bien orientés, l’achat est propice pour viser des attaques de 4289-91 voire résistance clé 4299-306. Au-dessus, on devrait accélérer vers 4322-28 voire 4343-53 en excès.

Sous 4279-75, le marché indique un manque de force proche, on reviendrait probablement sur 4667-65 (mineur) puis 4255-45 (clé) dont la cassure devrait vite renvoyer vers support clé à 4228-22. Attention aux accélérations violentes si ce dernier casse : objectif serait 4214-4184 rapidement.

Aujourd’hui, les pointes vers les résistances 4299-306 voire 4322-28 pourraient être des opportunités de contre (vente à découvert) si nous avons des signaux vendeurs sur plusieurs UT (divergences baissières par ex) ET des contre-réactions avec du volume comme les jours précédents. Attention il doit y avoir des stops au-dessus de 4306, faudra être patient si on l’attaque avec force !

Stratégie S&P500 future

Intraday :       Achat > 1747 & Vente < 1763
Swing :             attente de signaux pour short cette semaine

ES reste bien orienté au-dessus de 1748-47 (bas novembre + PSBj + S1j)… Idéalement, si la tendance reste forte, il devrait tenir la zone pivot à 1755-54. Cependant, il faudra s’affranchir de la résistance 1761-63 pour pouvoir rallier la grosse résistance 1768-72 (R1h, R2j, BHRj, PSHh).

Sous 1761-63 on reste donc en phase d’hésitation, l’attaque des supports est envisageable et le trading bidirectionnel idéal… Parfait pour ceux qui préfèrent les ranges.

Sous 1747 attention! On devrait vite revenir taper 1741-38 puis probablement la zone clé pour la tendance à 1734-30.

Conclusion, on peut initier des petites positions short sous 1761-63 pour viser retour sur la zone pivot 1755-54. En dessous on vise 1748-47 où l’achat sur signaux permettrait de viser la zone pivot dans l’autre sens… Trading double sens avec risque serré donc.

Calendrier

    Marchés fermés au Japon
 BERLIN     - 09h53 Indice PMI Markit manufacturier définitif / octobre
 LONDRES    - 09h58 Indice PMI Markit manuf. zone euro définitif / octobre
 BRUXELLES  - 10h30 Indice Sentix / novembre
 WASHINGTON - 16h00 Commandes à l'industrie / août-septembre
 LONDRES    - HSBC / point sur l'activité T3
 DUBLIN     - Ryanair Holdings / résultats T2     
 NEW YORK   - Chevron / résultats T3 (avant Bourse)
            - CME Group / résultats T3 (avant Bourse)